Informations sur les frais de la gestion de portefeuille : l’exemple des fonds de pension au Royaume Uni (Cost Transparency Initiative – CTI)

 

Afin d’aider les responsables des fonds de pension à mieux maîtriser les frais liés à la gestion des actifs financiers, l’association britannique PLSA (Pension and Life Savings Association) propose depuis 2019 une série de templates destinés à identifier de manière détaillée l’ensemble des frais prélevés par les prestataires.

Les templates proposés sont les suivants :

• template “Account” : c’est le document le plus général à faire remplir par les asset managers sur les frais concenant l’ensemble de leur gestion de portefeuille (ce template dispose d’une version “machine readable” pour faciliter l’automatisation des transferts de données)
• template “Private Market” : pour un focus sur la partie private equity des investissements
• template “User Summary” : destiné à synthétiser les informations à partir des templates “Account” fournis par les asset managers
• template “Fiduciary Management” : à utiliser pour identifier les coûts de gestion fiduciaire, dans le cas où l’investisseur institutionnel a choisi d’y recourir (définition).

Lien

Cette standardisation des données sur les frais facilite la collecte des informations, leur synthèse, ainsi que les comparaisons entre fournisseurs (un témoignage ici).